（上接C1版）

机械制造业”近期一个月均值静态市盈率为24.55倍，请投资人管理决策时参照。

截止到2023年6月8日（T-4日），同业竞争相比上市公司估值水准情况如下：

信息来源：Wind新闻资讯，数据信息截止到2023年6月8日。

注1：市盈率计算可能出现末尾数差别，为四舍五入导致。

注2：2022年扣非前/后EPS=2022年扣非前/后归母净利/T-4日总市值。

注3：静态市盈率平均值计算去除负数、极端值（华培动力）。

与业内其他企业对比，锡南科技在以下几个方面存在一定优点：

①客源优点

现阶段，涡轮增压国外市场和我国市场被极少数国际性大佬垄断性，全世界涡轮增压生产制造大佬盖瑞特、玉柴发动机、博格华纳、博马高新科技、三菱重工、石川岛和德国大陆等，占据着绝大多数市场占有率。外国投资者在涡轮增压离心压缩机壳零部件行业具有很高的品牌形象、产品研发能力和市场开拓能力。外国投资者用专业技术实力、完善的管理方法、立即优质的服务水平获得了下游企业的普遍认可，与盖瑞特、玉柴发动机、石川岛等世界知名的涡轮增压生产商设立了牢固密切合作关系，屡获优秀供应商头衔。

外国投资者凭着与客户合作关系关联，早就在经营规模、质量管理、售后维修服务回应、商品同歩开发设计、全世界供应等多个方面构成了很强的竞争能力。因为外国投资者下游企业对供应商早期考核期长、质量服务很严格、审查认证标准繁杂，所以其经销商拆换费用较高，一旦建立合作也不会轻易变动。外国投资者不断积累的高端客户网络资源为以后稳定发展打下了坚实的基础。

②商品市场优势

外国投资者成立以来，一直对焦涡轮增压离心压缩机壳等轻量零部件的开发、生产销售，构成了极强的产品研发水平，在冲压模具开发设计、铝液精练处理工艺、智能化作用力浇筑技术性、重力铸造技术性、工作服可靠性设计技术性、自动化装配技术性、机器视觉检测系统等层面全球领先，能够和客户进行涡轮增压新品的同歩开发设计，给予性能优越，性能稳定的商品。

③规模经济效应

涡轮增压离心压缩机壳零部件生产制造具有一定的规模效益。报告期，外国投资者关键出产量逐步提升，2022年外国投资者生产制造高精密离心压缩机壳部件约733.94千件，销售量707.62千件，销售规模为77,905.06万余元，营销额在业内处在领先地位。依据盖瑞特2022年度汇报，全世界涡轮增压销售量大约为4,600千件，由此计算外国投资者2022年离心压缩机壳商品的市场份额大约为15.38%。规模性的产能保证外国投资者能为用户提供立即相对稳定的交货，从而减少产品成本，提高发行人的营运能力和行业竞争影响力。

④高效服务优点

外国投资者设立了完备的顾客服务规章制度，从用户的开端洽谈到试件到供应不同阶段都有专业的售后服务团队对接工作，和客户保持联系，提供帮助管理方法，根据用户的反馈信息及时与品质、产品研发、生产部进行交流，并把相对应剖析结果及时沟通至生产制造工作人员，确保快速反应顾客，为用户提供高效率优质的服务。

⑤品质优点

根据IATF16949、ISO9001等质量管理体系要求，同时结合发行人的具体生产经营情况、客户的要求，外国投资者设立了严苛的管理体系。外国投资者严格贯彻落实质量认证体系，逐步完善质量管理流程，保证质量管理水平。外国投资者产品质量赢得了关键客户的一致好评。

本次发行价钱34.00元/股相对应的外国投资者2022年扣非前后左右孰低归属于母公司股东纯利润相匹配摊低后股票市盈率为37.11倍，高过中证指数有限公司2023年6月8日（T-4日）公布的领域近期一个月均值静态市盈率24.55倍，超过力度大约为51.15%，少于同业竞争相比上市企业2022年扣非前后左右孰低归属于母公司股东纯利润相匹配股票市盈率45.07倍，但仍然存在将来外国投资者股票下跌为投资者产生亏损的风险性。外国投资者和保荐代表人（主承销商）报请投资者关注经营风险，谨慎判断发售市场定价合理化，客观作出决策。

（2）依据本次发行确立的发行价，此次网下发行递交了合理报价的投资人数量达到291家，管理的配售对象数量为6,609个，约为去除失效价格后全部配售对象总量的90.46%；相对应的合理拟股票数量总数为4,447,030亿港元，约为去除失效价格后拟认购总数的89.28%，相对应的合理认购倍率为战略配售回拔后、网上网下回拨机制运行前线下原始发行数量的2,487.85倍。

（3）报请投资者关注本次发行价格和网下投资者价格中间存有的差别，网下投资者价格状况详细本公告“附注：配售对象基本询价报价状况”。

（4）《无锡锡南科技股份有限公司首次公开发行股票并在创业板上市招股意向书》（下称“《招股意向书》”）中公布的募资要求总金额49,964.74万余元，本次发行价钱34.00元/股相匹配募资总额为85,000.00万余元，高过上述情况募资要求额度。

（5）本次发行遵照社会化定价原则，在初步询价环节由线下投资者根据真正申购意向价格，外国投资者与保荐代表人（主承销商）依据初步询价结论状况并充分考虑剩下价格及拟股票数量、合理认购倍数、外国投资者股票基本面以及所在领域、市场状况、相比上市公司估值水准、募资需求及包销风险性等多种因素，共同商定本次发行价钱。本次发行价钱不得超过去除最大价格后网下投资者报价的中位值和加权平均值及其去除最大价格后证券基金、社会保险基金、养老保险金、年金基金、险资与达标境外机构资产价格中位值和加权平均值的孰低值37.8419元/股。一切投资人如参加认购，均视为其已接受该发行价，比如对发售定价策略和发行价出现任何质疑，提议不参加本次发行。

（6）股民理应充足关心标价社会化包含的潜在风险，了解股票发行时可能跌破净资产，着力提升危机意识，加强价值投资理念，防止盲目跟风蹭热点。监管部门、外国投资者和保荐代表人（主承销商）均难以保证股票发行后不容易跌破净资产格。

新股上市项目投资具有很大的经营风险，投资人必须深入了解新股上市投资及主板市场风险，认真研读外国投资者《招股意向书》中公布的风险性，并综合考虑潜在风险，谨慎参加此次新股上市。

2、按本次发行价钱34.00元/股测算，外国投资者募资总金额预估为85,000.00万余元，扣减发行费约9,609.76万余元（没有企业增值税）后，预估募资净收益大约为75,390.24万余元。本次发行存有因获得募资造成净资产规模大幅增加对发行人的生产制造运营模式、运营管理与风险控制力、经营情况、获利能力及公司股东整体利益造成较大影响风险。

3、外国投资者此次募资假如应用不合理或短时间业务流程不可以同步增长，将会对发行人的获利能力产生不利影响或出现外国投资者净资产回报率发生较明显下降风险，从而导致外国投资者估值水平下降、股票下跌，进而为投资者产生投资损失风险。

重要提醒

1、锡南高新科技首次公开发行股票2,500.00亿港元人民币普通股（A股）并且在科创板上市（下称“本次发行”）申请早已深交所发售联合会表决通过，并且已经证监会愿意申请注册（证监批准〔2023〕729号）。发行人的股票简称为“锡南高新科技”，股票号为“301170”，该通称和编码与此同时用以本次发行的初步询价、网上摇号及网下申购。

2、此次向公众公开发行新股2,500.00亿港元，均为公开发行新股，不分配老股转让。此次发行后企业总市值为10,000.00亿港元，此次公开发行新股总数占公司本次发行后总股本的比例是25.00%。

本次发行的原始战略配售数量达到125.00亿港元，占本次发行数量5.00%。本次发行的发行价不得超过去除最大价格后网下投资者报价的中位值和加权平均值及其去除最大价格后证券基金、社会保险基金、养老保险金、年金基金和险资和达标境外机构资产价格中位值和加权平均值的孰低值，故保荐代表人有关分公司不用参加此次战略配售。

本次发行不分配向发行人的高管人员与骨干员工参加此次战略配售成立的专项资产管理计划及其它外界投资人的战略配售。根据本次发行价钱，保荐代表人有关分公司不参加战略配售。最后，本次发行不往参加战略配售的投资人定项配股。原始战略配售数量以及最后战略配售数量差值125.00亿港元回拔至网下发行。

战略配售回拔后、网上网下回拨机制运行前，线下原始发行数量为1,787.50亿港元，占本次发行数量71.50%；在网上原始发行数量为712.50亿港元，占本次发行数量28.50%。最后线下、网上发行总计数量达到2,500.00亿港元，在网上及线下最后发行数量将依据在网上、线下回拔情况判断。

3、本次发行的初步询价工作中已经在2023年6月8日（T-4日）进行。外国投资者和保荐代表人（主承销商）依据初步询价结论，并充分考虑剩下价格及拟股票数量、合理认购倍数、外国投资者股票基本面以及所在领域、市场状况、相比上市公司估值水准、募资需求及包销风险性等多种因素，共同商定本次发行价格是34.00元/股，线下不进行总计招投标。此价钱相对应的股票市盈率为：

（1）27.83倍（每股净资产依照2022年度经会计事务所遵循中国会计准则审计扣非前归属于母公司公司股东纯利润除于本次发行前总市值测算）；

（2）27.80倍（每股净资产依照2022年度经会计事务所遵循中国会计准则审计扣非后归属于母公司公司股东纯利润除于本次发行前总市值测算）；

（3）37.11倍（每股净资产依照2022年度经会计事务所遵循中国会计准则审计扣非前归属于母公司公司股东纯利润除于本次发行后总市值测算）；

（4）37.07倍（每股净资产依照2022年度经会计事务所遵循中国会计准则审计扣非后归属于母公司公司股东纯利润除于本次发行后总市值测算）。

4、本次发行的网下发行认购日和网上摇号日同为2023年6月14日（T日），在其中，网下申购时间是在09:30-15:00，网上摇号时间是在09:15-11:30、13:00-15:00，任一配售对象只能选线下或是在网上一种方式开展认购。参加此次初步询价的配售对象，不论是否为全面价格，均不得参加网上摇号。

（1）网下申购

本次发行网下申购时间是在：2023年6月14日（T日）09:30-15:00。在初步询价期内递交合理报价的网下投资者管理的配售对象，即可且需要参加网下申购。网下投资者应当通过网下发行平台网站向其参加认购的所有配售对象上传申购单信息内容，包含认购价钱、股票数量及保荐代表人（主承销商）在声明中所规定的信息内容。在其中认购价格是本次发行价钱34.00元/股，股票数量应相当于初步询价中其所提供的合理价格对应的“拟股票数量”。在参加网下申购时，投资人不用缴纳认购资产，获配之后在2023年6月16日（T+2日）交纳申购款。

凡参加基本询价报价的配售对象，不论是否为“合理价格”，均不得再参加此次网上摇号，若与此同时参加线下和网上摇号，网上摇号部分是失效认购。

配售对象在认购及持仓等多个方面必须遵守有关法律法规及证监会、深圳交易所和中国证券业协会的相关规定，并自主承担相应的责任。如参加网下申购的投资人未按规定提供资料，保荐代表人（主承销商）可以拒绝向开展配股或视为无效认购。网下投资者管理的配售对象有关信息（包含配售对象全名、股票账户名字（深圳市）、股票账户号（深圳市）与银行收付款账号等）在中国证券业协会登记注册的信息内容为标准，因配售对象信息填写与基本信息不一致而致后果由网下投资者自傲。

保荐代表人（主承销商）将于配股时对合理价格投资人与管理的配售对象存不存在严令禁止情况进行进一步审查，投资人应按照保荐代表人（主承销商）的需求进行一定的相互配合（包括但不仅限于给予企业章程等工商登记资料、投资人总资产证明文件、分配控股股东采访、属实提供一些普通合伙人社会关系名册、相互配合其他关联性调研等），如回绝相互配合或者其提交的材料不能清除它们的存在以上严令禁止情况的，或经核实不符配股资质的，保荐代表人（主承销商）将回绝向开展配股。

（2）网上摇号

本次发行网上摇号时间是在2023年6月14日（T日）09:15-11:30、13:00-15:00。2023年6月14日（T日）前在我国清算深圳分公司开立证券账户、并且在2023年6月12日（T-2日）前20个交易日内（含T-2日）每日平均拥有深圳市场非限售A股股权与非限购存托总市值的投资人（中华共和国法律法规、法规和外国投资者须坚守的别的监管政策所禁止者以外）可以通过深圳交易所交易软件认购此次网上发行的个股，在其中普通合伙人应根据《深圳证券交易所创业板投资者适当性管理实施办法（2020年修订）》等相关规定已开通科创板交易管理权限（中国法律、政策法规禁止者以外）。网站投资人理应独立表述认购意愿，不可归纳授权委托证劵公司代其完成股票申购。

投资人依照其持有的深圳市场非限售A股与非限购存托总市值（下称“总市值”）确认其在网上可新股申购额度。在网上可新股申购额度依据投资人在2023年6月12日（T-2日）前20个交易日内（含T-2日）的每日平均拥有市值计算，投资人有关证劵银行开户时长不够20个交易日内的，按20个交易日内测算每日平均拥有总市值。股民拥有好几个股票账户的，众多股票账户的股票市值分类汇总。投资人有关股票账户拥有总市值按照其股票账户中列入市值计算范畴的股权数量以及相对应收盘价格的相乘测算。

（下转C3版）