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经过多年的发展，公司积累了丰富的产品品种，拥有成熟的继电器制造技术，形成了以质量、服务、信誉为生命的公司文化。公司长期投资产品研发、设备开发和制造，产品在中高端市场占有一定的市场地位，与美的集团、奥克斯、TCL等下游知名家电制造商建立了相对稳定的长期合作关系。

经过多年的发展，下游家电行业市场集中度较高，行业龙头企业占据了绝大多数市场份额。这类大型家电企业有严格的供应商准入标准。只有产品开发能力强、质量稳定、供应及时、服务优质的供应商才能进入合格供应商名单，一旦选择合格供应商，通常不会随意更换。经过多年的积累，公司与下游大型家电企业建立了长期的合作关系。通过与上述优质客户的深入合作，公司发展迅速，在行业内建立了良好的声誉和声誉，为公司在竞争中的主导地位奠定了基础。

随着公司生产能力水平的提高和研发实力的积累，公司的供应保证能力、新产品开发响应速度、产品成本性能进一步得到下游客户的认可，销售规模逐年增长。未来，公司将继续扩大下游客户群体，产品质量稳定，交付能力及时，增长趋势明显。

2)智能生产技术实现了“机器更换”的概念

为确保跟上行业发展趋势，保持稳定高效的生产经营，公司高度重视智能工厂建设，不断提高自动化、数字化、智能化水平，实现高可靠性、高质量、高效率的发展模式。在生产基地建设和设备配置过程中，公司对生产线进行了高度自动化改造，独立设计了生产线布局和关键控制结构，逐步实现了“机器更换”的生产理念，构建了由MES系统、ERP系统、数据服务中心和全自动生产线驱动的智能操作系统，最终实现了智能控制的智能工厂。

经过多年的生产经验，公司具有自动化生产设备的设计、生产和独立调试能力，公司的主要继电器产品已完全实现了自动化生产线的生产。同时，经过多年的专业经营和研发，公司掌握了继电器参数自动化调整技术、异物振动检测技术、CCD图像检测技术、高精度密封技术等核心技术：

①传统继电器制造商在调整继电器的电气和机械参数时，一般以手动操作为主，存在工作效率低、调整性能不稳定、参数一致性差等问题。公司自主开发的推动式自动调整机可以自动调试继电器的电气和机械参数，取代传统的手动操作，大大降低劳动力成本，提高参数精度和产品稳定性；

②在运输或后期使用过程中，如果内部有异物，由于振动，有一定的机会导致异物脱落，导致产品无法工作。公司设计了模拟运输的振动系统，采用高速变频电机连续振动产品360度，振动产品内的异物，在后续检测站检测，降低产品不良率；

③在生产过程中，采用高精度传感器监控产品质量，实时传输数据，自动纠正生产设备的运行参数，使用CCD图像系统检测产品外观、尺寸、高度等关键参数，确保成品质量；

④大多数继电器制造商在密封过程中密封胶量不均匀，密封位置容易偏移。公司采用高精度X/Y/Z三轴伺服控制系统与自主设计的出胶系统相匹配，每根针的出胶量可调，出胶稳定均匀，严格控制产品质量；

⑤在接触铆接阶段，公司将气动铆接调整为电压伺服铆接，以提高铆接效率（更快）、铆接稳定性(电压伺服控制)、一致性。

3)公司积极开发新产品，为业绩持续增长注入动力

在新产品研发方面，为了迎合许多下游行业自动化和智能化的发展趋势，继电器控制部件的兼容性、合作和互动变得越来越重要。公司不断开发新的继电器产品，实现产品创新。

①为了提高继电器应对恶劣使用环境的能力，迎合小型化设计的趋势，公司开发了密封的小型电磁继电器，以适应各种负载环境和安装方法；

②近年来，随着新能源汽车的普及和智能汽车的发展，汽车继电器的数量呈现出快速上升的趋势。传统汽车继电器的连接方式接触不良、使用寿命短、产品体积大，不利于汽车线路布局。公司开发的PCB汽车继电器具有体积小、负载高的特点，有利于汽车智能控制模块的布局；

③针对智能电表和智能电容器行业过零导通控制的普及，对继电器开关时间的一致性和稳定性提出了更高的要求。公司开发了动作时间短、吸合回跳小的电力继电器产品，大大提高了产品的使用寿命，同时满足了动作时间的要求；

④由于水质问题，现有RO净水器适用的废水阀容易堵塞，冲洗RO膜时需要长时间通电打开，能耗高。为解决这类问题，公司开发了节能高效的废水电机阀，采用步进电机和陶瓷片节能控流。

4)产品实验室为新产品研发和产品认证提供全方位的检验和检验服务

在产品测试方面，公司通过了UL目击实验室、德国TUV目击实验室和中国CNAS国家认可实验室认证，为产品研发和性能指标提供准确、完整的测试服务。公司继续投资产品检测能力，进一步提高实验室分析能力，为提高技术和质量奠定坚实的基础。公司与温州大学乐清工业研究院共建继电器短路冲击实验室，可实现继电器产品短路冲击试验电流智能相位控制等技术内容，短路电流通电时间1ms-150ms可调，精度0.1ms，最大试验电流达到20KA，可实现磁保持继电器等产品大电流短路冲击试验的服务能力。

在R&D实力方面，公司致力于构建具有行业竞争力的R&D布局和多层次R&D体系，始终把创新放在发展战略的核心位置。经过多年的深度培育和积累，公司作为一家高新技术企业，拥有95项发明和实用新型专利，沉淀了实用的专用技术和高效的生产技术，建立了90多名研发人员的技术关键团队，具有快速将客户需求转化为设计方案和应用产品的研发能力。

5)精细化管理引领公司发展路径

大多数中高级管理人员在继电器行业拥有十多年的技术积累和丰富的管理经验。经过多年的质量和环境管理体系建设，ISO9001已经通过、ISO14001和IATF16949三大体系认证，在消化吸收国内外先进企业管理经验的基础上，形成了具有自身特色、相对完善的管理体系和内部控制体系。公司全面启用MES、ERP和PLM管理系统从供应商开发、原材料采购、生产现场管理、库存管理、质量检测到产品交付、客户使用信息反馈等全过程进行精确控制，确保公司的高效运行。

通过精细管理，公司实现了生产销售的高度协调，合理规划客户订单，充分利用部分闲置生产能力，根据市场需求进行订单估计，保持安全库存，保持整体生产线稳定；在自动生产线容量不足时，快速组织半自动和手工生产线补充，保持供应稳定，保持良好的客户信誉。

6)创新控制件和执行件的双品类模式，形成业务增长的新驱动力

公司的主要业务是继电器控制件及其衍生执行件流体电磁阀产品的研发、生产和销售。在生产模式下，控制件和执行件并行，产品系列共生互补。这种创新模式实现了公司业务的多元化驱动发展，并在此基础上扩展了新的执行产品，丰富了公司的产品线，帮助公司顺利完成了多元化发展的战略转型。

继电器对电流的控制原理与流体电磁阀对流体的控制原理相连。公司具有较强的自动化设备设计和生产能力，能够快速构建底层制造逻辑相连的产品领域的生产线，完成满足工艺标准要求的调试运行，实现短期内的大规模生产。同时，两者在材料、结构、客户群体等方面重叠，可以充分利用公司在控制部件领域的制造优势和客户资源积累，快速进入流体电磁阀产品领域。

7)创新销售模式

公司设立销售工程师职位，主要包括：①为重点客户提供定制产品解决方案；②参与客户早期产品研发交流，提供全过程服务；③深入了解客户需求，判断产品未来市场发展方向，提前进行研发设计布局。同时在渠道建设方面：①为客户划分细分市场，开拓各细分市场的小巨人；②对于产品，分为微波炉、压力锅、空气炸锅等细分市场，开发耐高温、高湿度、低功耗、体积小的产品，抢占市场份额。

8)客户二次开发能力

公司通过一般产品型号进行大规模推广，积累市场知名度，形成品牌形象，掌握足够的行业知名客户资源，通过一般产品销售成功进入供应商系统，进一步推广流体电磁阀、磁保持继电器等新产品型号。例如：①公司通过通用继电器等常规产品进入美的集团、松下集团等知名客户供应商系统。与此同时，利用现有资源开发新产品，流体电磁阀产品也已进入试样阶段；②大多数下游行业都在进行多领域的布局，美硕科技利用自身的客户资源，于2021年开始大力推广磁保持继电器产品。

综上所述，发行人在优质客户合作与二次开发、智能生产技术、新产品研发、精细管理、多元化商业模式和销售模式创新等方面具有较强的竞争优势，重视成熟产品的持续优化升级和新产品、新领域的发展，具有较强的研发能力、大规模生产能力、良好的产品性能和质量以及行业竞争中的优质服务水平，定价是合理的。

（3）投资者应注意发行价格与线下投资者报价之间的差异，详见《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》、《证券日报》、《巨潮信息网》同日刊登的线下投资者报价。（www.cninfo.com.cn）浙江美硕电气科技有限公司首次公开发行股票并在创业板上市发行公告(以下简称“发行公告”)。

（4）本次发行遵循以市场为导向的定价原则。在初步查询阶段，线下机构投资者将根据实际认购意图进行报价。发行人和主承销商将根据初步查询结果，综合考虑剩余报价和拟认购数量、有效认购倍数、发行人所在行业、市场状况、同行业上市公司估值水平、募集资金需求和承销风险，协商确定发行价格。本次发行价格不得超过排除最高报价后线下投资者报价的中位数和加权平均数，以及排除最高报价后公共基金、社会保障基金、养老金、年金基金、保险基金和合格海外投资者报价的中位数和加权平均数。任何投资者参与认购的，视为已接受发行价格。如对发行定价方法和发行价格有异议，建议不参与本次发行。

（5）投资者应充分关注定价市场化中包含的风险因素，了解股票上市后可能低于发行价格，有效提高风险意识，加强价值投资理念，避免盲目炒作，监管机构、发行人和发起人（主承销商）不能保证股票上市后不低于发行价格。

新股投资市场风险较大，投资者需要充分了解新股投资和创业板市场风险，认真研究发行人浙江美硕电气技术有限公司首次公开发行股票，在创业板上市招股说明书（以下简称“招股说明书”）披露风险，充分考虑风险因素，认真参与新股发行。

7、根据初步询价结果，经发行人与保荐人（主承销商）协商确定，本次发行新股1800万股，本次发行不转让旧股。根据发行价格37.40元/股，预计发行人募集资金总额为67.32万元，扣除预计发行费用约6.917.09万元(不含增值税)后，预计募集资金净额为60.402.91万元。

如果发行人募集资金使用不当或短期业务不能同步增长，将对发行人利润水平产生不利影响或发行人净资产收益率大幅下降的风险，导致发行人估值水平下降，股价下跌，给投资者带来投资损失风险。

8、《招股说明书》披露的募集资金需求金额为55600.00万元，发行价格为37.40元/股，相应募集资金总额为67320.00万元，高于上述募集资金需求金额。如果尾数有差异，是四舍五入造成的。

9、在本次发行的股票中，网上发行的股票没有流通限制和限售期安排，可以自深圳证券交易所上市之日起流通。

线下发行部分采用比例限售的方式，线下投资者应承诺自发行人首次公开发行上市之日起6个月获得配股数量的10%(向上取整计算)限售期。也就是说，在每个配售对象获得的股票中，90%的股票是无限期的，可以自深圳证券交易所上市之日起流通；10%的股票限售期为6个月，限售期为自发行股票自深圳证券交易所上市交易之日起计算。

线下投资者在参与初步询价报价和线下认购时，无需为其管理的配售对象填写限售期安排。一旦报价被视为接受本发行披露的线下限售期安排。

10、网上投资者应当独立表达认购意向，不得总结委托证券公司为其申购新股。

11、2023年6月19日，线下投资者应根据《浙江美硕电气科技有限公司首次公开发行股票并在创业板上市线下发行初步配售结果公告》（T+2日）16:00前，根据最终确定的发行价格和配置数量，及时足额缴纳新股认购资金。

认购资金应在规定时间内足额到达，未在规定时间内或未按要求足额缴纳认购资金的，配售对象获得的所有新股均无效。如果上述情况发生在同一天发行的多只新股中，所有配售对象均无效。不同配售对象共享银行账户的，认购资金不足的，共享银行账户的配售对象无效。如果线下投资者每天获得多只新股，请按每只新股分别支付，并按规范填写备注。

网上投资者申购新股中标后，应按照《浙江美硕电气科技有限公司首次公开发行股票并在创业板上市网上彩票中标结果公告》履行资金交付义务，确保其资金账户于2023年6月19日（T+2日)新股认购资金充足，不足部分视为放弃认购，由此产生的后果及相关法律责任由投资者自行承担。投资者的资金转移应当遵守投资者所在证券公司的有关规定。

当线下和线上投资者认购的股份总数不低于公开发行股份总数的70%时，线下和线上投资者放弃认购的股份由保荐人（主承销商）承销。

12、当线下和线上投资者认购的股份总数不足公开发行数量的70%时，发行人和发起人（主承销商）将暂停新股发行，并披露暂停发行的原因和后续安排。

13、线下投资者应严格遵守行业监管要求和资产规模，合理确定认购金额，不得超过资产规模。提供有效报价的线下投资者未参与认购或者未足额认购或者取得初步配售的线下投资者未按时足额支付认购资金的，视为违约，并承担违约责任。主承销商将违约情况报证券业协会备案。在证券交易所各市场板块相关项目中，线下投资者或其管理的配售对象合并计算违规次数。配售对象被列入限制名单期间，配售对象不得参与证券交易所各市场板块相关项目的线下查询和配售业务。在限制名单期间，线下投资者管理的配售对象不得参与证券交易所各市场板块相关项目的线下查询和配售业务。

网上投资者连续12个月内3次获胜但未全额支付，自结算参与者最近放弃认购之日起6个月（按180个自然日计算，包括第二天）不得参与新股、存托凭证、可转换公司债券、可转换公司债券网上认购。根据投资者实际放弃认购新股、存托凭证、可转换公司债券和可交换公司债券的次数，计算放弃认购的次数。

14、本次发行认购，任何配售对象只能选择线下发行或网上发行。所有参与初步询价的配售对象，无论是否为有效报价，都不能再参与网上发行。参与网上公开发行股票认购的投资者，只能使用市值证券账户。同一投资者使用多个证券账户参与同一新股认购的，中国结算深圳分公司将根据深圳证券交易所交易系统确认的第一个市值证券账户认购有效认购，其余认购无效；每只新股发行，每个证券账户只能认购一次。同一证券账户多次参与同一新股认购的，以深圳证券交易所交易系统确认的投资者的第一次认购为有效认购，其余为无效认购。

15、在线和离线认购结束后，发行人和发起人（主承销商）将根据整体认购情况确定是否启用回拨机制，并调整在线和离线发行的数量。具体回拨机制见发行公告中的“二、（五）回拨机制”。

16、本次发行结束后，经深圳证券交易所批准，方可在深圳证券交易所公开上市。未经批准的，发行股份不得上市，发行人将按发行价格和同期银行存款利息返还给参与认购的投资者。

17、本次发行前的股份有限期，有关限期承诺和限期安排见招股说明书。上述股份限制安排是有关股东根据发行人的治理需要和经营管理的稳定性，根据有关法律、法规作出的自愿承诺。

18、中国证监会、深圳证券交易所和其他政府部门对发行的任何决定或意见都不表明其对发行人股票的投资价值或投资者的收益作出实质性判断或保证。任何相反的声明都是虚假的、虚假的。请注意投资风险，仔细研究和判断发行定价的合理性，并做出合理的投资决策。

19、投资者一定要注意投资风险，发行人和保荐人(主承销商)在出现以下情况时，会协商采取暂停发行措施:

(1)线下认购总量小于线下初始发行数量的；

(2)网上认购不足，认购不足部分回拨线下后，线下投资者未能全额认购；

(3)线下和线上投资者认购的股份总数不足本次公开发行数量的70%；

(四)发行人在发行过程中发生重大会后事项影响发行的；

（5）根据《管理办法》第五十六条和《业务实施细则》第七十一条的规定，中国证监会和深圳证券交易所可以责令发行人和主承销商暂停或者暂停发行。深圳证券交易所将对有关事项进行调查，并向中国证监会报告。

如发生上述情况，发行人和发起人（主承销商）将及时宣布暂停原因和恢复发行安排。投资者已缴纳认购款的，发行人、保荐人(主承销商)、深圳证券交易所和中国结算深圳分公司将尽快安排已支付投资者的退款。暂停发行后，发行人和保荐人（主承销商）将在中国证监会同意注册决定有效期内，满足会后事项监管要求的前提下，在向深圳证券交易所备案后，选择机会重启发行。

20、2023年6月6日，拟参与本次发行认购的投资者必须仔细阅读（T-7日，在中国证监会指定的网站(巨潮信息网)上披露.cninfo.com.cn；网站wwwww，中证网.cs.com.cn；中国证券网站wwww.cnstock.com；证券时报网，网站wwww.stcn.com和证券日报网，网址www.zqrb.cn）招股说明书全文，特别是“重大事项提示”和“风险因素”章节，充分了解发行人的风险因素，判断其经营状况和投资价值，认真做出投资决策。受政治、经济、行业和经营管理水平的影响，发行人的经营状况可能发生变化，可能造成的投资风险由投资者自行承担。

21、投资风险特别公告不保证所有投资风险的披露，提示和建议投资者充分了解证券市场的特点和风险，合理评估风险承受能力，根据自身经济实力和投资经验独立决定是否参与发行认购。

发行人：浙江美硕电气科技有限公司

保荐人(主承销商)：财通证券有限公司

2023年6月14日